匯率的風(fēng)控，鎖定匯率就是鎖定你的利潤(rùn)

匯率的風(fēng)控，其實(shí)在財(cái)務(wù)或者會(huì)計(jì)上說(shuō)的就是匯兌損益這個(gè)概念。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

一 鎖定匯率， 看匯率行情，如果有上漲的空間，就不要有任何操作，如果感覺(jué)下跌，那么在接到訂單后，憑外銷(xiāo)合同，和銀行談好遠(yuǎn)期匯率，至少鎖定匯率，就是鎖定你的利潤(rùn)。 Exs大陸橋物流聯(lián)盟

1.歐元的波動(dòng)性比較大，我們來(lái)看下實(shí)際發(fā)生的例子。 Exs大陸橋物流聯(lián)盟

2011年8月，歐元匯率在9.19上下，業(yè)務(wù)小丁接了50萬(wàn)歐元出口到德國(guó)的西裝，30%多的毛利，有將近140萬(wàn)的利潤(rùn)。出貨日期在2011年11月底，收款是OA 45天，就在2012年1-11日前后，當(dāng)時(shí)的匯率歐元的漲勢(shì)很猛， 公司內(nèi)部風(fēng)控分為兩個(gè)陣營(yíng)。保守派，鎖定利潤(rùn)，馬上做鎖匯，而公司業(yè)務(wù)經(jīng)理堅(jiān)決不同意鎖匯，因?yàn)樗麄冊(cè)?011年底的上半年，沒(méi)有鎖匯，帶來(lái)了歐元瘋漲的利潤(rùn)比實(shí)際做業(yè)務(wù)得到的報(bào)酬還要高。更何況這個(gè)訂單的利潤(rùn)本身就夠多，他堅(jiān)決不同意鎖匯。 風(fēng)控和業(yè)務(wù)其實(shí)經(jīng)常會(huì)有相左的意見(jiàn)，會(huì)議室的爭(zhēng)吵結(jié)果以業(yè)務(wù)部經(jīng)理簽字責(zé)任自負(fù)為終結(jié)，領(lǐng)導(dǎo)拍拍我的肩膀，業(yè)務(wù)能產(chǎn)生利潤(rùn)！你多多觀察就好。結(jié)果等到2011年11月，歐債危機(jī)爆發(fā)，歐元重挫，而無(wú)論風(fēng)控部門(mén)怎么建議，業(yè)務(wù)經(jīng)理就不同意在匯率往下跌的時(shí)候去鎖匯，最終這個(gè)訂單以8.02的匯率結(jié)匯。 實(shí)際上9.19-8.02=1.17*50萬(wàn)=58.69萬(wàn)損失。直接一輛奧迪A6汽車(chē)眼睜睜的從我們眼皮底下開(kāi)走。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

銀行遠(yuǎn)期的匯率給的和近期持平，說(shuō)明金融機(jī)構(gòu)也看不清楚前景，美債危機(jī)當(dāng)時(shí)已經(jīng)讓公司一部分老客戶倒閉，尤其是擔(dān)保牽連，在情況并不明朗的時(shí)候，我們認(rèn)為應(yīng)該鎖定利潤(rùn)，風(fēng)險(xiǎn)可控的情況下追求利潤(rùn)最大化，因此，鎖定匯率是最好的選擇。每個(gè)訂單我們接到，如果利潤(rùn)有30%，我一定會(huì)讓業(yè)務(wù)員多問(wèn)為什么！服裝，面料是大路貨，在中國(guó)遍地開(kāi)花，大型工廠多的厲害，這么大額的訂單為什么要選我們？特別幸運(yùn)的時(shí)候腦子一定要保持清醒。小額訂單利潤(rùn)高是正常的。瑣碎，復(fù)雜，很多人都不愿意接。而大額的時(shí)候，想想自己公司是不是有特殊與人的東西，如果沒(méi)有，操作的整個(gè)過(guò)程都應(yīng)該謹(jǐn)慎小心，你100萬(wàn)的資金積累需要好多10%訂單利潤(rùn)的積累，而只要一個(gè)訂單出問(wèn)題，你積累的一切會(huì)變成個(gè)0。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

2.美元訂單Exs大陸橋物流聯(lián)盟

2013年2月份，公司接了個(gè)4月初出口到印度的L/C 機(jī)械出口8萬(wàn)美金的小訂單，業(yè)務(wù)部的意思是匯率本來(lái)就在6.2左右，而且最近匯率挺穩(wěn)定，出口周期很斷，即期信用證，出貨15天就能收到貨款，這么小的單子，用不找鎖定匯率。我們?cè)儐?wèn)了3個(gè)月遠(yuǎn)期匯率后，銀行給了6.25的鎖定匯率，我毫不猶豫的直接鎖定了。事實(shí)證明當(dāng)時(shí)的判斷是正確的，等機(jī)械實(shí)際出口后。4月22日的船期，5月8日收到的貨款，實(shí)際到賬那天匯率只有6.1277.這么一小筆美金，實(shí)際差額為9784.這個(gè)利潤(rùn)比例其實(shí)很高了。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

鎖匯更加適合出口收匯美金比較充裕的公司，一般選擇 擇期交割，不要鎖定具體日期。這樣有一定的余地和機(jī)動(dòng)性。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

鎖定匯率，就是把你遠(yuǎn)期的一個(gè)應(yīng)收款按銀行給的匯率賣(mài)給他們，或者說(shuō)遠(yuǎn)期要付款的一筆應(yīng)付款，按銀行給的匯率提前預(yù)在約定的日期從銀行買(mǎi)入的行業(yè)術(shù)語(yǔ)，遠(yuǎn)期結(jié)售匯，適用與進(jìn)口出口。特別是匯率波動(dòng)大的情況下，避免公司的損失。做的好的話，可以得到一定的收益。我特別問(wèn)了下我們合作的銀行，目前我們?cè)谧龅牟](méi)有收取任何額外費(fèi)用，但是小型企業(yè)會(huì)有額外的通知費(fèi)，怎么樣收取可以問(wèn)問(wèn)大家各自的開(kāi)戶行。舉例說(shuō)明，當(dāng)前匯率6.11，3個(gè)月后賣(mài)給銀行50萬(wàn)美金，銀行一般會(huì)給6.14左右的遠(yuǎn)期匯率，到期日不管實(shí)際你有沒(méi)有收匯，你一定要有這個(gè)額度的美金賣(mài)給銀行。時(shí)間上選擇擇期交割是最好的，可以在前后10內(nèi)交割，避免客人匯款日期有變動(dòng)。目前的情況下進(jìn)口并不適合鎖匯，因?yàn)槿嗣駧挪煌Ｉ担瑤?lái)的都是收益，無(wú)需鎖定Exs大陸橋物流聯(lián)盟

作者介紹：福步資深福友a(bǔ)more19，多年外貿(mào)風(fēng)控管理經(jīng)驗(yàn)，就職于杭州某大型外貿(mào)企業(yè)。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

名詞解釋：鎖匯就是鎖定匯率，在銀行中這個(gè)業(yè)務(wù)叫遠(yuǎn)期結(jié)售匯。在匯率波動(dòng)頻繁的情況下，銀行為企業(yè)辦理鎖定匯率的操作。在結(jié)匯當(dāng)天不是按照當(dāng)天的外匯牌價(jià)，而是按照之前確定的匯率進(jìn)行結(jié)匯。Exs大陸橋物流聯(lián)盟

版權(quán)與免責(zé)聲明：此稿件為引述消息報(bào)道，稿件版權(quán)歸原作者所有，Landbridge平臺(tái)不對(duì)本稿件內(nèi)容真實(shí)性負(fù)責(zé)。如發(fā)現(xiàn)政治性、事實(shí)性、技術(shù)性差錯(cuò)和版權(quán)方面的問(wèn)題及不良信息，請(qǐng)及時(shí)與我們聯(lián)系，并提供稿件的【糾錯(cuò)信息】。糾錯(cuò)熱線：0518-85806682